Χρηματιστήριο: Οι δημόσιες εγγραφές που άφησαν ιστορία

Μνήμες από τις ένδοξες εποχές του Χρηματιστηρίου «ξύπνησε» η δημόσια εγγραφή για το 30% των μετοχών του Διεθνούς Αεροδρομίου Αθηνών (ΔΑΑ), η οποία αποτέλεσε τη μεγαλύτερη από το μακρινό… 2005.

Με τη σκόνη από την υπερκάλυψη – μαμούθ (οι προσφορές ξεπέρασαν τα 8 δισ. ευρώ) να μην έχει

κάτσει ακόμη, οι ιθύνοντες της ΕΧΑΕ ήδη τρίβουν τα χέρια τους από ικανοποίηση, καθώς στις 7 Φεβρουαρίου θα υποδεχθούν ένα «βαρύ όνομα», το οποίο αφενός θα προσδώσει περαιτέρω κύρος και «βάθος» στην αγορά, αφετέρου θα ενισχύσει την επίπονη προσπάθεια επαναφοράς στη λίστα των ώριμων αγορών.

Για να καταστεί αντιληπτό το μέγεθος της επιτυχίας του ΔΑΑ, αξίζει να ρίξουμε μια ματιά στις μεγαλύτερες δημόσιες εγγραφές του Χρηματιστηρίου Αθηνών κατά τη διάρκεια των τελευταίων 30 ετών, δηλαδή από τη δεκαετία του ’90, οι οποίες -σε αρκετές περιπτώσεις- αποτέλεσαν το βασικό όχημα για μια σειρά αποκρατικοποιήσεων.

SOS: Σ’ αυτό το σημείο να επιστήσουμε την προσοχή στους συναισθηματικά πιο ευαίσθητους, καθώς στη λίστα συναντούμε εταιρείες, οι οποίες είτε έχουν αποχωρήσει από την ελληνική χρηματιστηριακή αγορά, είτε έχουν χρεοκοπήσει, είτε έχουν απορροφηθεί από άλλες εισηγμένες.

Όπως προαναφέραμε, η άντληση των 738 εκατ. ευρώ (χωρίς να υπολογίζεται το premium που κατέβαλε ο βασικός μέτοχος AviAlliance) από το «Ελ. Βενιζέλος» αποτελεί ένα ρεκόρ ηλικίας… 19 ετών.

Ποιες εταιρείες κατάφεραν να συγκεντρώσουν περισσότερα κεφάλαια; 

Η απάντηση βρίσκεται στον ΟΤΕ και στον ΟΠΑΠ, οι οποίες διαθέτουν το ιστορικό υψηλό στην εγχώρια κεφαλαιαγορά.

Τον Ιούλιο του 1999, συγκεκριμένα, ο ΟΤΕ προχώρησε στην πώληση ενός μεγάλου μεριδίου μετοχών, μέσω δημόσιας εγγραφής, αντλώντας το ποσό του 1,28 δισ. ευρώ. Τον Οκτώβριο του 1998 είχε προηγηθεί η διάθεση ακόμη ενός ποσοστού, με τη διοίκηση να «σηκώνει» επιπλέον 902 εκατ. ευρώ.

Από την πλευρά του, τον Ιούλιο του 2005, ο ΟΠΑΠ κατάφερε να εισπράξει 1,26 δισ. ευρώ, μόλις τέσσερα χρόνια μετά την αρχική εισαγωγή στο Χρηματιστήριο.

Η αμέσως επόμενη μεγαλύτερη δημόσια εγγραφή, όπως είναι ήδη γνωστό, αφορά την αντίστοιχη του «Ελ. Βενιζέλος», η οποία ξεπέρασε κατά τουλάχιστον 110 εκατ. ευρώ την δημόσια εγγραφή της κραταιής και πανίσχυρης ΔΕΗ τον Οκτώβριο του 2003.

Ενδιαφέρον, δε, παρουσιάζει και η υπόλοιπη λίστα, με το Ταχυδρομικό Ταμιευτήριο το 2006 να ακολουθεί, ξεπερνώντας το «φράγμα» των 600 εκατ. ευρώ.

Η Vodafone-Παναφόν, τον Νοέμβριο του 1998, κατάφερε να «σηκώσει» από τη Λεωφόρο Αθηνών ένα ποσό σχεδόν 500 εκατ. ευρώ, ενώ η Αγροτική Τράπεζα Ελλάδος έναν χρόνο αργότερα άντλησε 431 εκατ. ευρώ.

Στη λίστα συναντούμε και την ΕΤΒΑ Α.Ε. (383 εκατ. ευρώ τον Δεκέμβριο του 1999), η οποία πλέον δεν υπάρχει στο χρηματιστηριακό ταμπλό, όπως άλλωστε και οι Vodafone – Αγροτική Τράπεζα.

Τα ΕΛΠΕ, παράλληλα, ακολουθούν με 356 εκατ. ευρώ, με την Τράπεζα Κύπρου να «περνά» το 2000 το κατώφλι του Χ.Α. με το χρηματικό ποσό των 354 εκατ. ευρώ.

Όσον αφορά τις πιο πρόσφατες IPO, αν εξαιρέσουμε το «Ελ. Βενιζέλος», η μεγαλύτερη αφορά την Τέρνα Ενεργειακή το 2007, με την άντληση 330 εκατ. ευρώ, ενώ ακολουθεί η εισαγωγή της Optima Bank, η οποία τον Οκτώβριο του 2023 κατόρθωσε να «σηκώσει» 151 εκατ. ευρώ.

Άνω του ψυχολογικού ορίου των 100 εκατ. ευρώ, μπορούμε να βρούμε και τις δημόσιες εγγραφές των ΙΑΣΩ το 2000 (105 εκατ. ευρώ), της Grivalia Properties το 2006 (113 εκατ. ευρώ), της Κωτσόβολος το 1999 (120 εκατ. ευρώ), της ΠΕΤΡΟΛΑ το 2001 (132 εκατ. ευρώ), της Aegean το 2007 (135 εκατ. ευρώ), της Cosmote το 2000 (163 εκατ. ευρώ), της Motor Oil το 2001 (184 εκατ. ευρώ), της ΓΕΡΜΑΝΟΣ το 2000 (225 εκατ. ευρώ), της ΕΥΔΑΠ το 1999 (229 εκατ. ευρώ) και της Eurobank το 1999 (293 εκατ. ευρώ).

Γεράσιμος Χιόνης 

naftemporiki.gr/finance/markets/